思惟家罗曼罗兰（Romain Rolland）说过：“财产使人起敬，它是社会次序最巩固的支柱之一

　　思惟家罗曼罗兰（Romain Rolland）说过：“财产使人起敬，它是社会次序最巩固的支柱之一。”

　　跟着中国经济开放的水平不竭加深，中国的财产办理业正在逐步向环球行业尺度挨近。明天，理财参谋要无视并勤奋对一切这些重构行业的驱解缆分与开展趋向做出有用应对，捉住陪伴应战而生的各类机缘。假如对如许的究竟置若罔闻，那末你将面对史无前例的奇迹风险。

　　恰是由于云云，理财参谋的职业在宁静度、连续度、支出报答、受社会尊敬水平上都与其他“类”理财参谋职业有所差别。这也是我们总能在环球看到很多耄耋之年的理财参谋的缘故原由，他们具有毕生的职业生活生计。

　　早在2003年，在一家综合金融团体的内部，我和团队成员就曾经开端理论理财计划与综合金融效劳了。在那些年里，我们在理财参谋这份事情上沉淀了实务性的理财手艺、流程化的团队运营轨制，也得到了很好的职业支出。从团队转型来看，我们是胜利的，不消依托团体品牌，我们仍然能够很好地展开营业。

　　财产办理行业是一片全新的蓝海，理财参谋无疑是高净值人士财产之路的保驾护航者。这本《从头界说理财参谋》适用、专业，全流程场景化显现从客户拓展保护到产物风控、资产组合设置，是成为出色领航者的必读好书。

　　近30年来，受制于各地域经济增加率、财产构造、羁系情况、生齿构造、理财风俗、金融成熟度等身分影响，环球的财产办理显现出明显的地区差别。当前，次要财产办理市场的营业具有差别的偏重点，详细如表1-1所示。

　　最后，市场上的资产办理（Asset Management，简称AM）以银举动主导，存钱与购置国债是公众不计其数的理财方法。某种意义上说，这只是被动的、低级的理财或投资。

　　《从头界说理财参谋》完好收录了最富实操性的家庭资产设置模子，和家庭风险阐发与办理体系，在为财产办理从业者（理财参谋）及理财喜好者供给实在可行的办法与手艺的同时，对中产家庭与高净值人士的财产办理亦有着非常理想的指点意义。

　　为支持经济高速开展，近20年来，我国的货泉供给量不断保持高位。2007年，高速的经济开展（GDP增速险些14%以上）、大批的货泉供给与避免手中资金贬值（7月CPI打破5%）的投资目标，配合为A股塑造了一场汹涌澎湃的大牛市，股票型基金随之大火。一工夫，陌头巷尾各人都在会商炒股、买基金，金融机构与媒体也在不竭灌注贯注理财的理念与感化。由此，市场睁开了一场全民理财的活动。“你不睬财，财不睬你”一度成为年度热门。

　　面临行业开展新契机，我们可否洞察时期变化，立异考虑职业途径并提早筹办，进而在财产办理的蓝海上获得卓效成就？比拟财产办理常识与手艺，我想，理财参谋当前愈加急需的是对行业、对营业、对职业付与新考虑。

　　广义的财产办理，次要效劳于中产及以上包罗公家银行营业工具在内的高净值客户，和少数家属办公室营业的工具（超高净值客户）；而狭义的财产办理，特指面向中产和富有阶级的理财营业。

　　环视海内财产办理市场，受经济增加、科技前进、货泉宽松、国际财产办理重心迁徙等身分影响，增加动力微弱。

　　熟知，一定真知。在财产办理机构与参谋的认知傍边，关于财产办理的了解遍及存在貌同实异的解读。因而，我们有须要用必然的篇幅起首探求一下财产办理的宿世此生。

　　3.《从头界说理财参谋》完好收录并剖析最富实操性的家庭资产设置模子，和家庭风险阐发与办理体系，为理财参谋及中高净值家庭供给财产办理的落地手艺与指点。

　　分离中国的理论，我们以为财产办理是指为富有人士及家庭供给完好性命周期的综合金融效劳，包罗一系列的金融产物和事件办理效劳，以便更好地完成其财富的有用积聚、庇护与分派。

　　经济快速增加带来了住民支出与可投资资产范围的疾速增长。人们愈来愈存眷本人的支出办理和分派。对“财富性支出”的正视为小我私家理财市场开展供给了坚固的根底。

　　《从头界说理财参谋》三位作者凭仗多年的理论和灵敏的洞察力，提醒了理财参谋的专业代价地点，值恰当今每名理财从业者考虑和鉴戒。

　　招商银行和贝恩公司的《2017中国公家财产陈述》显现，约60%的高净值人士以为家属财产保证和传承是其次要需求。同时，部门高净值人士理财小常识问答，特别是超高净值人士，对家属企业将来计划和摆设倡议表示出爱好。很多创富一代企业家暗示，他们很快将面对企业传承成绩，响应的计划和摆设需求专业机构的建媾和指点。

　　用准确的方法赢利是一种艺术。理财参谋若想胜利运营本人，决议计划的出发点就在于对情况有深入而片面的认知。明天，可否在合作性的市场中胜出，很大水平上取决于我们能否能洞见行业变化，理解这一行业的中心要素与驱动力。

　　2005年中国人开端承受理财发蒙，尔后金融管束逐渐铺开，利率市场化和多条理本钱市场的变革使投资理财市场进入新阶段，响应资产办理机构与产物效劳系统获得快速开展。财产市场的扩容与金融市场的繁华，使财产办理成为金融效劳业的微弱增加点。但是，放眼兴旺兴隆的财产办理行业，开展形式仍然略显集约，亟待总结与标准。

　　格鲁夫（Grove）等人的研讨显现，92%的人在担当遗产后改换了原本的理财效劳机构。国际金融专业人士协会（International Society of Financial Professionals，简称ISOFP）亚太区副主席罗伊桑吉拉旺（Roy Sangkilawang）也曾指出，生齿构造与决议计划形式正在发作变革，在将来5～10年，财产的担当者很能够不会挑选保存他们怙恃的理财参谋；按照普华永道近来的一项查询拜访，财产的代际转移会惹起超越50%的资产转换。因而，理财参谋和财产办理机构需求尽快针对千禧一代订定有用的客户运营（客户开辟与效劳）计谋。

　　2008年美国“次贷”危急疾速演化成环球性金融危急。受其影响，海内股票市场一泻千里。上证综指根本跌回牛市的出发点（1 600点），证券相干投资产物大幅下跌，为全民上了一堂触目惊心的风险教诲课。人们对市场风险有了亲身的领会，对金融市场和金融产物有了更客观的理解。

　　金融产物背后的根底资产，次要是以债务与股权情势呈现。假如说利率市场化是债务市场的助推器，那末多条理本钱市场的建立就是股权市场大开展的加快器。图1-7所示为我国多条理本钱市场系统。

　　1.《从头界说理财参谋》立异性地从贸易视角审阅理财参谋这一职业，提出理财参谋专业代价兴起开展形式，可谓“中国理财参谋的MBA教程”。

　　【内容简介】新金融时期，中国财产办理市场迎来黄金开展期。但是，当前宏观情况变化，理财格式发作严重变革，客户需求日趋多元庞大，理财参谋的事情理念和专业才能都遭到了史无前例的应战。洞察时期变化，立异考虑成

　　透过这一形貌，我们能够看到，财产办理次要包罗两个范围：（1）财政办理，次要指资产办理微风险办理，即操纵各类金融东西为客户停止大类资产设置，和相干的现金流计划与税务办理等；（2）糊口办理，即环绕客户在人生差别阶段所具有的各类糊口目的停止，诸如教诲、置业、退休摆设等。如图1-2所示。

　　高盛公家财产办理部对本身营业的定位是，辅佐客户缔造及庇护金融财产，效劳工具包罗高净值小我私家、家属及基金会。

　　2004年10月利率市场化历程开启，2015年年末完成。利率市场化带来以银行理财富物为代表的牢固收益类产物的繁华，和相干资产办理机构的降生与强大，好比信任业尔后的兴起。

　　终究谁是理财参谋？看似明知故问的成绩常常会有出人预料的结论。在中国，财产办理行业开展到明天，对理财参谋的界说与认知已然构成，但是，想要从头界说，不只需求勇气，更需求才能。《从头界说理财参谋》勇于推翻，从从头熟悉财产办理作为出发点，付与理财参谋对行业、对营业、对职业的新考虑，让读者体认财产办理的科学与艺术地点。理财参谋是能够毕生处置的奇迹，只需你情愿。

　　不论是客户司理，仍是理财计划师，抑或金融管家等，我们更情愿称这些新金融时期的从业者为理财参谋（financial advisor）。所谓理财参谋，是凭仗本身在财产办理范畴的专业劣势，为客户供给自力、客观、有代价的定见的金融从业者。这一称呼更契合常识经济时期的气质。

　　停止2017年6月尾，我国公募基金4 419只，资产净值10.07万亿元，基金公司专户营业范围6.34万亿元，基金子公司营业范围8.59万亿元，已存案私募基金数目为5.66万只，认缴范围13.59万亿元。

　　经济开展鞭策财产办理业大步向前，但是宏观情况的快速变化正在重构财产办理格式。这在给财产办理业带来机缘的同时，也带来宏大的应战。

　　数据显现，停止2017年6月尾，天下555家银行业金融机构存续理财富物数目达8.58万只，理财富物存续余额为28.38万亿元。

　　广义的理财计划，包罗与客户财政有关的各类金融效劳，其能够分别为公家财产办理和公经理财。而我们平常所说的理财，多指公家财产办理。

　　新金融时期，中国财产办理市场迎来黄金开展期。但是，当前宏观情况变化，理财格式发作严重变革，客户需求日趋多元庞大，理财参谋的事情理念和专业才能都遭到了史无前例的应战。洞察时期变化，立异考虑生长途径并提早筹办，进而在财产办理范畴获得卓效成就，是每名理财参谋都要考虑的新命题。

　　关于任何有志于处置财产办理行业的人而言，财产办理与资产办理、投资银行等范畴有着明显的差别，不管我们的专业布景与门第身世怎样，只需我们有充足的热诚与勇气，支出须要的勤奋与对峙，都有时机一试技艺，这或许是兴旺开展的金融业里最具包涵性与时机的职业标的目的。

　　挪动互联时期，人们畅享着信息的盛宴，也看到各类貌同实异、破绽百出的观点与办法备受追捧，以至被奉为典范。许多富有人士在本人的范畴里一无所知，却在停止财产办理时表示得一窍不通，眼睁睁看着本人平生的积储在金融危急或狡诈中荡然无存。也有许多富有人士固然在财产的获得与庇护上表示超卓，但是在财产的分派与传承上费经心机却遗祸无量，招致亲人纷争对簿公堂。以至大批从业多年的金融参谋，都在用着耳食之言的实际，将客户有限的财政资本错配在各种金融产物与效劳中，直到多年当前才发明徒劳无功但悔之已晚。

　　2.中国财产办理进入2.0时期，作者以国际视野与前沿考虑深入洞察行业开展趋向，凝炼20年中国理财行业察看与实战经历，提出合适中国财产管剃头展趋向的参谋营业形式与事情办法。

　　4.《从头界说理财参谋》复原了理财参谋职业实在且应有的样貌，并前瞻性地探求了金融科技快速迭代下，传统参谋转型为数字化参谋的将来职业开展途径，给有志成为职业理财参谋的金融从业者和跨界专业人士以转型指引。

　　固然职业转型念头各有差别，但它们的完成都与理财参谋的奇迹逻辑亲密相干。好比，前瞻性的奇迹途径设想、贸易化的客户运营认识、差同化的产物与效劳系统、体系化的职业认证培训、实务性的理财妙技锻炼、整合性的效劳合作与落地、本性化的个品德牌搭建、流程化的功课与运营撑持，平台性的协同奇迹撑持形式与轨制。

　　理财参谋是一个需求智商与情商兼备的职业，要对金融市场、产物效劳、营销手艺、财税法令，甚诚意理和兽性有很深的理解。西方的公家银里手颠末了冗长的演进与开展，而中国的理财参谋行业不外十余年。这个年青的行业如今又面对着互联网、野生智能等新手艺的打击。怎样连结合作力，做到鹤立鸡群？信赖这本书会为感爱好的读者供给一个合意的谜底。

　　财产根底决议了市场开展的空间，可是客户对财产办理的认知才是真正鞭策市场成熟的中心力气。固然当前海内财产办理市场的开展距外洋兴旺市场另有较大差异，但客户认识的构成与开展已大致完成了发蒙期、强化期和回归期3个阶段。

　　基于环球视野与中国经历，这本书将使理财参谋疾速理解财产办理行业的宿世此生与开展头绪，体认财产办理的科学与艺术地点，明白理财参谋的专业代价与才能请求等。只要具有宽广的行业视野，站在行业的高度与能够性的将来对待明天，我们才气完成认知迭代。

　　常识爆炸、AI兴起，资讯与东西不再匮乏，跨界职业才能的连续提拔才是专业人士的实在刚需。在理性而艺术的新金融时期，作者基于经年杰出的理论沉淀，将独到睿智的贸易理念和事情哲学倾情会聚笔端，撰写了《从头界说理财参谋》一书，赋能于中国财产办理行业，是理财参谋职业生长车载斗量的随身宝典，也值得状师、税务师等专业人士和财产人群具有、研读和践行。

　　理财与财产办理有何区分？曹彤、张秋林（2012）指出，小我私家理财、财产办理、公家银行是逐级递进的干系。财产办理次要针对较高端富有人士，公家银行是最高真个财产办理营业。广义上财产办理有小我私家理财的根底内在。实践中，小我私家理财是针对一般公家的理财计划举动。财产办理偏向于自动性、连续性办理，特指较高端富有人士的资产办理、法令效劳、税务谋划、投资计划。

　　在这本书里，我们期望经由过程本身菲薄的勤奋，可以协助理财参谋与机构办理者理解这些贵重的常识财产与行业聪慧，成为具有理性事情哲学、明晰职业定位、完美常识构造、高深营业妙技、卓效功课流程的专业参谋，不只得到更多的营业时机，获得更大的职业成绩，还能完成有限的奇迹能够。

　　读这本书，你将会大白：我们孳孳以求的究竟是甚么奇迹？谁才是我们该当夺取的目的客户？他们具有甚么样的理财特性与决议计划形式？我们终究能对客户有甚么样的代价？我们该怎样构建富有合作力的产物和效劳？用甚么逻辑来为客户停止风险办理与资产设置？如何设想一套行之有效的营业流程？怎样了解与顺应行业新的场景反动？我们终极将播种甚么样的职业成绩？从而成立一套无坚不摧的愿景、任务与代价观。

　　2012年，中共“十八大”召开，提出健全增进宏观经济不变、撑持实体经济开展确当代金融系统，放慢开展多条理本钱市场。从而催生了创投、新三板、并购的大繁华，带来了相干的股权类产物，和新型资产办理机构的呈现与繁华，如私募股权基金、阳光私募基金、办理人的办理人基金（Manager of Managers，简称MOM）等。

　　财产换代一方面会带来现有的财产传承专业办理需求；另外一方面，在传承后，二代将对金融机构与理财参谋停止从头挑选，这也为理财参谋拓展营业缔造了新的时机。

　　关于市场而言理财参谋简称，如许的调解与风险教诲不成制止。不论市场是亢奋癫狂仍是冷落失望，投资者必定需求被浸礼。2007年以来，金融立异加快，金融产物与效劳不竭增长，来自金融机构与媒体的投资者教诲举动鼓起，也不竭夸大科学理性投资，理财理念与常识也得以普遍提高。

　　瑞士宝盛银行（Julius Baer）CEO（首席施行官）高力达（Boris Collardi）以为，公家银行的中心营业目的是，一直确保客户财产不是在几个季度内而是在几代野生夫内都可以完成连续不变的增值，不受损伤。同时，要以一种可连续的方法向客户供给高尺度的效劳，满意和勤奋逾越客户预期。固然从传统意义上讲，公家银行被看做财产办理的一种效劳范例，而明天，公家银行常常被作为一个能够与财产办理交互利用的术语。

　　近十年来，理财东西获得了极大的开展，到场的机构主体大幅增长，富有家庭快速增加，市场也获得培养与风险教诲。跟着社会与经济迈入新周期，新金融时期到来，财产办理也显现出新的特性，中国财产办理市场专业化开展拐点呈现。

　　关于高净值客户而言，第四章的CMS资产设置模子许多是你看到的最富实操性的办法论，究竟结果它已经指点数以万计的客户完成了财产的妥当增加，并协助这些财产的具有者过上了更有品格的糊口。固然，你也能够在阅读其他章节里发明一名好参谋的画像是如何的，和你们之间该当怎样更好地互动。在新金融时期里，具有一名可托任的专业参谋，代价不言而喻。

　　明天，这些基于对财产办理营业与参谋专业生长的范式洞察，时辰都在阐扬着宏大的感化理财小常识问答，使用恰当的理财参谋能够将它们转化为实其实在的贸易成绩。而在这些方面，海内的金融参谋（客户司理或理财参谋）遍及还很单薄。

　　一些媒体与机构在谈及财产办理时，常常指向了公家银行营业。实践上，从理财参谋层面来看，公家银行营业也只是广义上财产办理模块中的一个部门。

　　固然受地缘文明、生齿构造、财产程度、羁系情况等诸多身分影响，财产办理在每个国度（地域）和差别企业中都表示出宏大的差同性，但客户、参谋和机构的举动仍是被一些配合的纪律所指导着，这便构成了十分贵重的“最好理论”（best practice）。

　　财产迁移的另外一种表示则和地区身分有关。因为我国地区经济、文明、教诲、医疗、资本的差别及户籍轨制束缚，人材、企业与财产纷繁向资本更丰硕的都会迁移。这场财产迁移活动，间接提拔了相干地域财产办理市场的集合度。据统计，中国高净值人群次要散布在一线都会和东南内地经济较兴旺地域。可是，跟着我国“一带一起”、长江经济带和京津冀协同开展等国度地区开展计谋的布置和落实，相干地区经济开展增速，动员地区高净值人群数目增加，20122014年，高净值人群增加亮点集合于中西部地域。而20142016年，主动响该当局“群众创业、万众立异”召唤，开展高新手艺并鞭策财产转型晋级，且“一带一起”政策影响连续深化，一线都会和东南内地地域迎来新一轮增加，高净值人群范围再次领涨天下。

　　理财专业常识和参谋人材，是鞭策我国财产办理行业安康开展的根底力气，信赖《从头界说理财参谋》一书的问世，将给海内财产办理机构的办理者、从业者和行业研讨者及家庭和公家金融投资者以无益的启示。

　　理财参谋行业不是本钱驱动型的，而是人材驱动型的。我们期望用多年的探究经历，来范围化理财参谋的个别及团队转型，成绩理财参谋的专业代价。这本书即是我们考虑与探究的结晶。

　　据招商银行与贝恩公司公布的《2017中国公家财产陈述》，中国小我私家持有的可投资资产整体范围在2016年年末已达165万亿元群众币，中国高净值人群数目到达158万人，20142016年的年均复合增加率别离为21%和23%。不管是财产范围仍是财产群体，都在以两位数的速率快速生长。

　　财产办理业的开展积厚流光，最早能够追溯到古希腊的管家轨制。17世纪，公家银里手由瑞士日内瓦鼓起，到19世纪呈现了当代金融业的雏形。第二次天下大战后，跟着环球经济苏醒，金融效劳业的开展进入茂盛期。20世纪90年月前期，“财产办理”开端正式成为一个行业用语，公家银行和财产办理逐步成为支流营业，并在西欧流行。2008年发作的环球金融危急，让金融机构与客户都对风险有了从头的熟悉，自此财产办理的开展也响应进入了全新阶段。

　　科技前进在金融范畴也发生了严重影响。挪动互联网手艺与第三方付出系统的开展和使用，使金融买卖愈加立即迅捷，进步了金融业的服从。与之相伴的，也带来了以互联网金融与智能理财为代表的普惠理财活动。

　　对，这是一个极具魅力的行业。它布满合作与应战，也不竭成绩着那些富有才调与野心的从业者，完成他们在其他范畴倾其平生都难以企及的贸易幻想。

　　值得一提的是，这不单单是写给理财参谋的一本书，它还为理财喜好者、高净值人士供给了须要的决议计划参考。

　　书中提到的现金流游戏（老鼠竞走）及与之相似的大财主游戏在此时也变得盛行，游戏中的“买房收租带来现金流，投资股票、黄金等，集腋成裘，再购置更多可带来现金流的资产”，极尽描摹地展示了“理财本质”。

　　行业兴旺开展，但火爆不代表成熟。明天，我们看到市场上不管是公家银行、第三方理财，仍是保险公司、P2P公司等机构的营业职员都被冠以理财计划师或财产办理师的称呼。

　　跟着金融变革不竭深化，金融管束逐渐铺开，中国金融市场迸收回史无前例的生机。利率市场化、资产证券化、泛资产办理化大踏步行进，为理财市场开展缔造了优良的前提。

　　这本书沉淀了作者及其团队20年的行业察看与理论，努力于协助每名理财参谋完成专业转型，在这一布满机缘与合作的市场上走向杰出。

　　在财产办理范畴，以往欧洲的财产传承较为遍及，亚洲、美国、俄罗斯等地的财产传承占比力低，但这类状况正在逐步改动。好比，中国的老龄化将发生很多因担当带来的财产在代际之间的转移与分派。

　　新中国建立以来，我们的金融生态阅历了“财务金融”“货泉金融”与“本钱金融”的三期迭代。2005年，我提出“本钱金融学”的观点。本钱金融是当代金融的中心和初级形状，也是中国兴起为金融强国的支柱。财产办理市场恰是本钱金融的重生分支，它为我国本钱金融和本钱市场的立异开展注入了新生机。

　　客户有了理念和需求后，还需求有多元化的金融产物和效劳来满意。金融立异是财产办理市场机缘构成的主要前提。

　　有的理财参谋期望可以用更多元的产物与效劳，和专业的妙技来满意客户丰硕且本性化的财产办理需求，由此得到更多的营业时机，完成绩效与支出上的改进。

　　南开大学经济学硕士，CWMA国际认证会员，副编审。现任金石智库资深研讨员，次要研讨范畴为财产办理与金融科技。逾十年专业财经图书出书经历，曾掌管筹谋“十二五”“十三五”国度重点图书出书计划项目。

　　财产办理从英文financial planning延长而来。Financial planning在新加坡和我国香港地域多译为“财政筹谋”，简称“财策”；我国台湾及大陆地域多译为“理财计划”，简称“理财”。

　　财产传承，不断是我国财产办理营业中最有潜力却又最单薄的环节。宏大的需求眼前，金融机构也放慢了相干产物与效劳的规划。比年，媒体与部门金融机构大谈家属信任、家属办公室，都因窥见了这个范畴的宏大时机。

　　坦白而言，今朝海内理财发蒙的书并很多见，但分离新金融情况为中国富有家庭供给资产设置与财产办理的佳构册本却未几。刘干霄所著的《从头界说理财参谋》一书，把天下前沿的财产办理办法论与海内财产办理理论相交融，展示了坦荡的国际视野，为财产办理从业者及理财喜好者供给了实在可行的办法与手艺。更不足为奇的是，该书分离了作者多年处置的财产办理理论，立异性地从头审阅了理财参谋这一职业，立异开展了一条新金融时期理财参谋的跃迁新路。尤其称道的是，该书第三章、第四章对中产及高净值家庭理财有着非常实在的理想指点意义理财小常识问答。

　　而我国小我私家持有的可投资资产范围则从2006年的26万亿元，增加到2016年的165万亿元，见图1-5。

　　财产办理对金融机构来讲，是一种新的贸易运营形式；对客户而言，是一种综合的金融效劳。在环球范畴内，财产办理并没有同一的界说。我们挑选了几种有代表性的概念，以下：

　　财产办理职业，天天应对变革的情况，和本性的人群，不竭探求着财产与人生的干系，庞大而又诱人。

　　风云际会，时期变化。常识经济和金融科技的快速开展，对新时期的理财参谋提出了更高的请求和应战。常识问答或话术式营销，曾经远远不克不及顺应客户和市场的需求。《从头界说理财参谋》一书作者实际和理论经历丰硕，高高在上、见微知著，全书内容出发点高、立意新、实操强，对理财参谋及相干行业从业者具有很高的指点意义和参考代价。

　　中国小我私家理财认识的发蒙开端于2000年《富爸爸穷爸爸》这部浅显理财读物的引进。该书被以为是理财界的入门教科书，在海内翻译出书以后，疾速霸占了天下各大书店的脱销榜。以后，五花八门的理财提高读物开端呈现，图书、期刊、报纸、杂志，以至电台和电视台也连续开设了理财专题栏目。

　　2016年始，海内财产办理行业拐点呈现，市场迎来扩大性机缘。这一概念的根据一则天然是财产激增关于市场容量的扩大，包罗对专业财产办理需求的增长；二则是客户认识的变革、金融立异（financial innovation）的开展和财产的迁移等，也从多个维度为财产办理业开展营建了浩瀚新契机。详见图1-3。

　　财产是了不得的，它意味出力量，意味着自在。但是理财参谋简称，财产把握在乎志单薄、缺少便宜与理性的人手中，就会成为一种引诱和一个圈套。法国作曲家乔治比才（Georges Bizet）曾说：“财产并非性命的目标，它只是糊口的东西。”以是，财产办理便成了每一个人都应进修的武艺，不只要进修怎样去获得财产，还要学会与财产相处，在平生中将财产做妥帖分派，协助本人、家庭与社会变得更美妙，以致于财产办理成了人们的人生最初一份职业。

　　作为一名从业十余年的火线理财参谋与企业办理者，我阅历过从产物贩卖到专业参谋，从团队办理到企业运营的生长，也见证了五花八门的入行者与胜利者。我感谢多年来贸易运营认识带来的一些奇迹成绩，也深感理财参谋关于职业的贸易化运营考虑的缺失。

　　一个行业的开展依靠于行业的构成单位，和这些单位之间互相干系的退化。明天，中国财产办理业自己不只要从已往的集约开展向专业运营迈进，还要承受科技前进带来的深入影响。挪动互联网的开展正在深度重构各行各业，不管是传统的制作业仍是金融业，代价链都被重构，企业构造情势正在发诞辰新月异的变化，一些行业平台效劳机构及自构造不竭呈现，极大丰硕了金融和财产办理行业的新形状。

　　金融册本汗牛充栋，但财产办理专业读物却寥寥无几，特别是由海内外乡聪慧萃取而成的实务经历之作。该书安身中国财产办理市场，从头界说理财参谋，为万万金融从业者提拔视野和才能供给了前瞻指引。

　　与此同时，数据显现，财产有加快向顶端会萃的效应。按照招商银行和贝恩公司公布的数据，2016年，可投资资产1 000万元群众币以上的中国高净值人士数目到达158万人。此中，可投资资产1亿元群众币以上的超高净值人士达12万人。10年间，中国市场各客户群体的增加率到达20%，如图1-6所示。

　　2001年，我国第一只开放式证券投资基金降生，2004年第一只银行理财富物降生，“理财”正式进入人们的视野。与此同时，金融变革稳步停止，金融产物日渐丰硕。

　　那末所谓的理财到底理甚么？我们以为最少要理以下4项，且逐项更主要：（1）金融资产、不动产、未上市股权、另类资产等货泉化资产；（2）身材的安康与安然；（3）调和的家庭与社会干系；（4）具有本人希冀的糊口方法。理财的最终目的，是幸运的人生。

　　有的理财参谋期望开释更大的贸易潜能，让事情自己变得更有序且标准，建立专业可托任的品牌形象，有高效的营业流程及中背景运营系统撑持，打造佳构财产办理办公室。他们的诉求并非多卖几个产物，而是得到更大的奇迹空间及恒久的职业开展。

　　中国社会科学院财产经济学博士，CPBA、CWMA、CFC国际认证会员。现任国际金融专业人士协会（ISOFP）财产办理中国分会秘书长，金石财策（北京）参谋有限公司首席施行官。逾十年金融投研与营销办理经历，为国表里高净值客户累计设置资产数十亿元，深谙国表里财产办理市场。

　　变革开放30余年，我们积聚了大批的社会财产，同时缔造了大批的富有阶级。今朝，我国以民营企业家为代表的创富一代正面对老龄化、集合向下一代传承财产的特别期间。

　　《富爸爸穷爸爸》向国人通报了一个主要理念：一生繁忙于得到劳务支出以外，你需求学会不竭购置资产，以缔造现金流。在厥后理财常识的总结中，这些非劳动缔造的现金流被归结为“理财支出”或“被动支出”。

　　但是，行业团体仍处在以金融产物贩卖为导向的低级阶段，应战丛生。宏观情况的快速变化，招致投资历局发作严重变革。跟着金融羁系政策的铺开，金融立异放慢，产物的庞大性也在进步。客户的需求愈加多元庞大，愈来愈成熟的他们对理财效劳请求刻薄，对为他们效劳的理财参谋／机构及其供给的产物与效劳精挑细选。

　　股票（特别是杠杆资金）投资带来的财产效应，极大地催化了人们的投资理财热忱，部门资金开端涌向房地产市场，鞭策房地产价钱疾速爬升。股市、房市降生了一个又一个造富神话，吸收了更多的人投身此中。

　　财产办理属于当代金融效劳业，是智力麋集型行业，从业职员的职业素养很大水平上决议了行业的开展潜力。当下海内财产办理业的开展特性是自下而上逆袭发展，而分业运营的羁系轨制使从业职员散布在单一业态的金融机构与构造中，包罗银行、保险、信任、证券等，团体而言，其常识储蓄与综合才能等都亟须提拔。

　　同年，资产办理业多项政策出台，对基金、券商、保险、期货等机构的资产办理营业范畴停止了扩大，也开端许可基金和券商建立子公司到场资产办理。自此，“泛资管时期”到来，新型资产办理人市场获得快速开展理财参谋简称。

　　美林公家客户团体总裁罗伯特麦肯（Robert JMcCann）给“财产办理”下了一个简约的界说：（财产办理）经由过程参谋和高度本性化的方法涉足客户金融事件的每一个方面。它能够利用一切的产物、效劳及战略。

　　金融立异为财产办理业的兴旺开展供给了日趋丰硕的产物挑选，满意了市场各种气势派头的投资挑选，见图1-8。

　　科技是另外一把双刃剑。互联网信息手艺的开展，使得不管是产物仍是我们与客户打仗和互动的本钱都大幅降落，信息通报和分销渠道也都发作了严重变化。但互联网金融与智能投顾等形式的呈现，开端逐渐裁减根底产物贩卖型的客户司理。同时，常识经济、同享经济与金融科技也为市场带来了更多合作者。

　　从广义上说，证券掮客人、保险代办署理人、银行客户司理、财产中间的理财司理、P2P贩卖职员、自力理财参谋、官方银里手等，都具有理财参谋的一些特性为客户停止理财效劳。但从严厉意义上看，理财参谋与他们之间是存在差别的。真正意义上的理财参谋在财政办理的根底上另有一层事情内容糊口办理，其财产办理效劳包罗财产庇护、财产积聚与财产分派三大维度，详细表示为风险办理、资产办理与事件办理。

　　《从头界说理财参谋》立异性地从理财参谋自我运营的角度，分离贸易办理理念，对参谋职业停止梳理，从头界说了理财参谋。内容触及了一名职业参谋胜利所需求的多种枢纽身分，从成立理性的事情哲学、定位明晰的目的市场、养成高深的营业妙技、供给差别的产物与效劳，直到成立有用的营业流程。

　　中国近40年的经济高速增加，成就环球注目。国度经济气力大幅进步的同时，公家也缔造和积聚了殷实的家庭财产。当前，我国的宏观情况进入全新周期。在经济转型、财产调解、金融轨制变革放慢的大布景下，不管是专业理财机构仍是小我私家投资者，怎样有用庇护、办理并运营好家庭财产，正成为我国金融范畴的新机缘、新应战的主要内容。

　　中心财经大学经济学硕士。现任金石智库首席常识官，理财参谋常识社群“财策研习社FACLUB”社长。曾任职于《钱经》，卖力招商银行、中信信任、银河证券、中原基金等抢先机构高净值客户常识营销内容的筹谋与责编事情。

　　智能科技的使用更是加快了行业的分化，根底的反复性劳动日渐被野生智能所代替，从业者想要连续连结合作力，则要不竭进步专业妙技，优化办法论，连续朝向智力金字塔的顶端挪动。各行业的从业者都需求更精准的职业定位，从头审阅奇迹开展途径。

　　两代人之间的财产转移将会是一个严重时机。年青一代与其父辈比拟不只更早到场了财产办理理财参谋简称，其对财产办理的认知与了解会更先辈，并且他们凡是具有更丰硕的金融常识。

　　理财参谋自然具有市场与专业两重属性。它既是一个市场型的事情，需求连续的目的市场客户开辟，更是一种专业型的职业，需求在纷纷庞大的市场中选择出有合作力的产物和效劳，收拾整顿组分解客户需求的处理计划，协助客户去处理靠本身资本、手艺、精神没法有用处置的财政成绩。

　　国度统计数据显现，20002016年，我国海内消费总值（GDP）从10.03万亿元增加到74.41万亿元，连结了较高的增速。同期，我国百姓总支出也从9.91万亿元增加至74.24万亿元。详见图1-4。

　　有的理财参谋期望打破“小而美”的营业形态，在宽广的市场上完成本人及团队的“公家银里手”奇迹愿景，并界说与引领财产办理行业，在得到丰盛的贸易报答的同时，成绩自我的社会代价。